הגדרה של צדדים קשורים
עסקה עם צד קשור הינה ככלל כל עסקה בה צד אחד למקצועות פיננסיים או עסקיים הוא קרוב משפחה, בעל הון משמעותי, או קשור בהנהלה של החברה. הגדרה זו חוצה מספר טקסונומיות משפטיות וכלכליות.
דרישות הגילוי וההודעה
הגילוי של עסקה עם צד קשור חייב להיות מדויק, בזמן, ורב-שכבתי. תחילה בדיווח פנימי, לאחר מכן בדיווח לרשויות הרלוונטיות, ולעתים אף בדיווח לציבור הרחב.
ממשל תאגידי ותקינות
ממשל תאגידי טוב דורש מנגנון בדיקה פנימי כדי לוודא שלא קיימת עסקה בלתי מחויבת או עסקה המביאה לנזק לאחרים. מנגנון זה חייב לכלול דירקטורים עצמאיים ותנאים ברורים מראש.
אישור דירקטוריון וחבר עצמאי
אישור על עסקה עם צד קשור צריך להיות מן הדירקטוריון, ובאופן אידיאלי מן החברים העצמאיים בדירקטוריון. אישור זה חייב להיות מתועד ברמת פרטנות גבוהה.
סיכונים במעודה גילוי אפילו חלקי
אפילו גילוי חלקי או משעמם של עסקה עם צד קשור יכול להיחשב כהפרה חמורה בעיני רשויות פיקוח וגם בעיני בתי משפט. זה עלול להוביל לעונשים כלכליים משמעותיים.
טוב הגדרה ודוקומנטציה מוקדמת
הדרך הטובה ביותר להימנע מבעיות היא להגדיר מראש, בתוכניות וביצירת סטנדרטים חברתיים ברורים, מה הם התנאים בהם ניתן לבצע עסקה עם צד קשור ומה דורש אישור מיוחד.